Ambientato nei Mari del Sud, racconta la storia di una cantante di cabaret, Bijou Blanche (Dietrich) che bazzica locali più o meno equivoci, legata ad un avventuriero che la sfrutta per i suoi affari. In uno di questi locali fa innamorare di sé un ufficiale (Wayne) della marina statunitense. Il giovane si dovrà rassegnare di fronte ad un amore impossibile.